Ihren Kreditvergleich verstehen
Die folgende Tabelle erklärt, warum der Vergleich nach Gesamtkosten — statt nur nach Zinssatz oder Monatsrate — das vollständigere Bild davon liefert, welches Kreditangebot tatsächlich weniger kostet.
| Vergleichsmethode | Was sie übersehen kann |
|---|---|
| Zinssatz allein | Ignoriert Laufzeit und Gebühren — ein niedrigerer Zinssatz mit längerer Laufzeit oder höheren Gebühren kann insgesamt mehr kosten als ein höherer Zinssatz mit kürzerer Laufzeit und ohne Gebühren |
| Monatsrate allein | Eine niedrigere Rate stammt oft aus einer längeren Laufzeit, was die über die Kreditlaufzeit insgesamt gezahlten Zinsen erhöht |
| Gesamtkosten (dieser Rechner) | Kombiniert Zinssatz, Laufzeit und Gebühren zu einer einzigen Dollar-Zahl für die volle Laufzeit jedes Kredits — der vollständigste Ein-Zahlen-Vergleich |
- Dieser Rechner vergleicht die beiden Angebote wie eingegeben; er berücksichtigt keine Unterschiede bei Kreditart, Sicherheitenanforderungen, Vorfälligkeitsentschädigungen oder anderen nicht-numerischen Bedingungen, die bei der Wahl zwischen Angeboten ebenfalls relevant sein können.
- Der auf einem tatsächlichen Loan Estimate oder einer Truth-in-Lending-Offenlegung ausgewiesene effektive Jahreszins ist eine für den Vergleich konzipierte standardisierte Zahl und kann Zinssatz und bestimmte Gebühren anders kombinieren als der Gesamtkosten-Ansatz dieses Rechners; der Vergleich sowohl des APR als auch der Gesamtkosten-Zahl dieses Rechners kann aufschlussreich sein.
- Hier eingegebene Gebühren werden als einmalige Vorabkosten behandelt, die zu den Gesamtkosten addiert werden; manche Kredite schlagen Gebühren stattdessen auf den finanzierten Betrag auf, was das effektive Kapital und die Rate verändern würde, statt einfach die Gesamtkosten zu erhöhen.
Was ist ein Kreditvergleichs-Rechner?
Ein Kreditvergleichs-Rechner berechnet die vollen Kosten zweier Kreditangebote für denselben aufgenommenen Betrag, sodass sie auch bei unterschiedlichem Zinssatz, unterschiedlicher Laufzeit und unterschiedlichen Vorabgebühren zu gleichen Bedingungen verglichen werden können. Das Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) empfiehlt, Kreditangebote anhand des effektiven Jahreszinses (APR) zu vergleichen, der Zinssatz und bestimmte Gebühren in einer Zahl bündeln soll, sowie anhand der gesamten Dollar-Kosten über die Laufzeit jedes Kredits.
Zwei Kredite mit demselben Zinssatz können sehr unterschiedliche Gesamtkosten haben, wenn sich Laufzeiten oder Gebühren unterscheiden, und zwei Kredite mit unterschiedlichen Zinssätzen können am Ende ungefähr gleich viel kosten, wenn Gebühren und Laufzeit einbezogen werden. Dieser Rechner berechnet die Gesamtkosten direkt — gezahlte Gesamtzinsen plus Gebühren — für jedes Angebot, statt sich allein auf den Zinssatz zu verlassen, was den vollen Kompromiss sichtbar macht.
Da eine längere Laufzeit in der Regel die Monatsrate senkt, aber die insgesamt gezahlten Zinsen erhöht, und eine kürzere Laufzeit das Gegenteil bewirkt, ist das nach Gesamtkosten 'günstigere' Angebot nicht immer das mit der niedrigeren Monatsrate; dieser Rechner weist beide Zahlen separat aus, sodass beide Vergleiche möglich sind.
So verwenden Sie diesen Kreditvergleichs-Rechner
- Geben Sie den Kreditbetrag ein, der als derselbe aufgenommene Betrag unter beiden verglichenen Angeboten behandelt wird.
- Geben Sie für Kredit A den Zinssatz, die Laufzeit in Jahren und etwaige Vorabgebühren ein.
- Geben Sie für Kredit B den Zinssatz, die Laufzeit in Jahren und etwaige Vorabgebühren ein.
- Lesen Sie ab, welches Angebot nach Gesamtkosten günstiger ist, die Monatsrate jedes Angebots, die Gesamtkosten jedes Angebots (Zinsen plus Gebühren) und die Dollar-Ersparnis durch Wahl des günstigeren Angebots.
Die Formel hinter dem Kreditvergleich
Die Monatsrate jedes Angebots wird mit der Standard-Tilgungsformel berechnet, angewendet mit dem jeweiligen Zinssatz und der jeweiligen Laufzeit auf denselben Kreditbetrag. Die Gesamtkosten jedes Angebots sind die Summe aller über die Laufzeit geleisteten Zahlungen minus dem ursprünglichen Kreditbetrag (was die Gesamtzinsen ergibt), plus die Gebühren des jeweiligen Angebots.
Zum Beispiel ergibt bei einem Kredit über $25.000 Kredit A zu 7% über 5 Jahre ohne Gebühren eine Monatsrate von $495,03 und Gesamtkosten von $4.701,80, während Kredit B zu 6,4% über 6 Jahre mit $500 Gebühr eine Monatsrate von $419,06 und Gesamtkosten von $5.672,24 ergibt — Kredit A ist trotz seines höheren Zinssatzes insgesamt um $970,44 günstiger, weil seine kürzere Laufzeit und die fehlenden Gebühren die Zinsdifferenz überwiegen.
Häufige Fehler
- Den Kredit mit der niedrigeren Monatsrate zu wählen, ohne die Gesamtkosten zu prüfen — eine längere Laufzeit senkt in der Regel die Rate, erhöht aber die über die Kreditlaufzeit insgesamt gezahlten Zinsen.
- Die Zinssätze zweier Kredite zu vergleichen, ohne Gebühren zu berücksichtigen, was einen Kredit mit niedrigerem Zinssatz insgesamt teurer machen kann als einen Kredit mit höherem Zinssatz und weniger oder geringeren Gebühren.
- Anzunehmen, dass der eingegebene Kreditbetrag, die Laufzeit oder die Gebührenstruktur exakt dem entspricht, was ein Kreditgeber tatsächlich anbietet — bestätigen Sie den Vergleich vor der Entscheidung stets anhand des offiziellen Loan Estimate oder einer gleichwertigen Offenlegung jedes Anbieters.
- Vorfälligkeitsentschädigungen zu übersehen, die von der Gesamtkosten-Zahl dieses Rechners nicht abgebildet werden, aber die tatsächlichen Kosten erheblich beeinflussen können, wenn der Kredit vorzeitig getilgt wird.
- Angebote nicht mit demselben Kreditbetrag zu vergleichen — Unterschiede beim tatsächlich aufgenommenen Betrag (etwa wenn Gebühren bei einem Angebot in den Kredit finanziert werden und beim anderen nicht) können einen direkten Vergleich verzerren.
Häufig gestellte Fragen
Sollte ich Kredite nach Zinssatz oder Gesamtkosten vergleichen?
Die Gesamtkosten liefern das vollständigere Bild, da sie Zinssatz, Laufzeit und Gebühren zu einer einzigen Dollar-Zahl für die Kreditlaufzeit kombinieren. Zwei Kredite mit demselben Zinssatz können sehr unterschiedliche Gesamtkosten haben, wenn sich Laufzeiten oder Gebühren unterscheiden — deshalb berechnet dieser Rechner die Gesamtkosten für jedes Angebot, statt sich allein auf den Zinssatz zu verlassen.
Warum kann ein Kredit mit höherem Zinssatz insgesamt günstiger sein?
Ein Kredit mit höherem Zinssatz kann in den Gesamtkosten dennoch günstiger sein, wenn er eine kürzere Laufzeit hat (sodass Zinsen über weniger Zeit anfallen) oder niedrigere Gebühren als eine Alternative mit niedrigerem Zinssatz. Im Beispiel des Rechners kostet ein 7%-Kredit über 5 Jahre ohne Gebühren insgesamt weniger als ein 6,4%-Kredit über 6 Jahre mit $500 Gebühr, weil die kürzere Laufzeit und das Fehlen von Gebühren die Zinsdifferenz überwiegen.
Was ist der APR und wie hängt er mit diesem Vergleich zusammen?
Der APR (effektiver Jahreszins) ist ein standardisierter Zinssatz, den das Consumer Financial Protection Bureau für den Vergleich von Kreditangeboten empfiehlt, da er den Zinssatz plus bestimmte Gebühren in einem einzigen Prozentsatz widerspiegeln soll. Dieser Rechner berechnet stattdessen direkt die gesamten Dollar-Kosten für jedes Angebot, was eine ergänzende Möglichkeit ist, denselben Kompromiss zu vergleichen.
Bedeutet eine niedrigere Monatsrate immer das bessere Kreditangebot?
Nicht unbedingt. Eine niedrigere Monatsrate resultiert oft aus einer längeren Kreditlaufzeit, die dasselbe Kapital über mehr Zahlungen verteilt und die über die Kreditlaufzeit insgesamt gezahlten Zinsen typischerweise erhöht, selbst wenn der Zinssatz gleich oder niedriger ist. Der Vergleich der Gesamtkosten neben der Monatsrate zeigt diesen Kompromiss.
Berücksichtigt dieser Rechner in den Kreditsaldo eingerechnete Gebühren?
Nein. Dieser Rechner behandelt die Gebühren jedes Angebots als einmalige Vorabkosten, die zu den Gesamtkosten dieses Angebots addiert werden, unter Verwendung desselben Kreditbetrags für beide Angebote. Finanziert ein Kreditgeber Gebühren stattdessen in den Kreditsaldo, würden der effektiv aufgenommene Betrag und die Rate von der Annahme dieses Rechners abweichen — diese Struktur sollte anhand des tatsächlichen Loan Estimate geprüft werden.
Quellenangaben
- Consumer Financial Protection Bureau (CFPB). What is the difference between a loan's interest rate and its APR? consumerfinance.gov.
- Consumer Financial Protection Bureau (CFPB). Compare loan offers using the Loan Estimate. consumerfinance.gov.
- Federal Reserve Board. Regulation Z (Truth in Lending Act) — APR disclosure requirements. federalreserve.gov.
- Brealey RA, Myers SC, Allen F. Principles of Corporate Finance (13th ed.). McGraw-Hill, 2020. Chapter 2: How to Calculate Present Values.