Wie sich das Nettoeinkommen zum Rest der Gewinn- und Verlustrechnung verhält
Das Nettoeinkommen ist die letzte Stufe des standardmäßigen Wasserfalls der Gewinn- und Verlustrechnung; die folgende Tabelle zeigt, was auf dem Weg vom Umsatz zum Nettoeinkommen auf jeder Stufe abgezogen wird.
| Position der Gewinn- und Verlustrechnung | Formel | Zusätzlich abgezogener Aufwand |
|---|---|---|
| Bruttogewinn | Umsatz − COGS | Herstellungskosten des Umsatzes |
| Betriebsergebnis (EBIT) | Bruttogewinn − Betriebskosten | Betriebskosten |
| Vorsteuerergebnis (EBT) | EBIT − Zinsaufwand | Zinsaufwand |
| Nettoeinkommen | EBT − Ertragsteueraufwand | Ertragsteueraufwand |
- Das Nettoeinkommen wird in der Finanzberichterstattung gelegentlich austauschbar als Nettogewinn, Reingewinn oder 'das Endergebnis' bezeichnet.
- Dieser Rechner trennt keine einmaligen oder nicht operativen Posten von den Betriebskosten; große einmalige Gewinne oder Verluste, die in diese Eingabe eingerechnet werden, können die gezeigte Nettomarge verzerren.
Was ist das Nettoeinkommen?
Das Nettoeinkommen ist die finale Gewinnzahl in der Gewinn- und Verlustrechnung, nachdem jeder Aufwand — Herstellungskosten des Umsatzes, Betriebskosten, Zinsen und Ertragsteuern — vom Umsatz abgezogen wurde. Es wird auch Nettogewinn, Reingewinn oder einfach 'das Endergebnis' genannt und ist die Zahl, die zur Berechnung des Ergebnisses je Aktie verwendet wird und die Zuführungen zu den Gewinnrücklagen in der Bilanz bestimmt.
Das Nettoeinkommen unterscheidet sich von EBIT und EBITDA dadurch, dass es nach, nicht vor, Zinsen und Steuern berechnet wird. Es ist eine periodengerechte (accrual-basis) Buchhaltungskennzahl und kann sich erheblich von den tatsächlich in einem bestimmten Zeitraum generierten Barmitteln unterscheiden, da es nicht zahlungswirksame Posten wie Abschreibungen enthält und Investitionsausgaben oder Veränderungen des Betriebskapitals nicht direkt widerspiegelt.
So verwenden Sie diesen Nettoeinkommen-Rechner
- Geben Sie den Gesamtumsatz für den Zeitraum ein.
- Geben Sie die Herstellungskosten des Umsatzes (COGS) ein.
- Geben Sie die Betriebskosten ein, etwa Vertriebs-, Verwaltungs- und allgemeine Kosten.
- Geben Sie den Zinsaufwand für den Zeitraum ein.
- Geben Sie den Ertragsteueraufwand für den Zeitraum ein.
- Lesen Sie Nettoeinkommen, Nettogewinnmarge und Bruttogewinn ab.
Die Formel hinter dem Nettoeinkommen
Das Nettoeinkommen wird berechnet, indem Herstellungskosten des Umsatzes, Betriebskosten, Zinsen und Steuern in dieser Reihenfolge vom Umsatz die Gewinn- und Verlustrechnung hinab abgezogen werden. Die Nettogewinnmarge drückt das Nettoeinkommen als Prozentsatz des Umsatzes aus.
Häufige Fehler
- Die Nettomarge über Branchen mit sehr unterschiedlichen Kostenstrukturen und Kapitalintensität zu vergleichen, ohne die Erwartungen an diesen Kontext anzupassen.
- Zins- oder Steueraufwand auszulassen, was die Lücke zwischen dem Betriebsergebnis (EBIT) und dem tatsächlichen Endergebnis unterschätzt.
- Nettoeinkommen mit Cashflow zu verwechseln — das Nettoeinkommen ist eine periodengerechte Buchhaltungszahl und kann sich erheblich von den im Zeitraum generierten Barmitteln unterscheiden.
- Eine Zahl für Herstellungskosten des Umsatzes oder Betriebskosten einzugeben, die bereits andere Positionen verrechnet, was Kosten doppelt zählen oder auslassen kann.
Häufig gestellte Fragen
Was ist das Nettoeinkommen?
Das Nettoeinkommen ist der verbleibende Gewinn, nachdem Herstellungskosten des Umsatzes, Betriebskosten, Zinsen und Ertragsteuern vom Umsatz abgezogen wurden. Es ist die finale 'Endergebnis'-Zahl in der Gewinn- und Verlustrechnung.
Wie unterscheidet sich das Nettoeinkommen vom Bruttogewinn?
Der Bruttogewinn zieht nur die Herstellungskosten des Umsatzes vom Umsatz ab. Das Nettoeinkommen zieht Herstellungskosten des Umsatzes, Betriebskosten, Zinsen und Steuern ab, was es zu einem deutlich vollständigeren Maß für die Gesamtrentabilität macht.
Warum ist die Nettogewinnmarge wichtig?
Die Nettogewinnmarge zeigt, welcher Anteil jedes Umsatz-Dollars nach allen Aufwendungen in den endgültigen Gewinn umgewandelt wird. Sie wird häufig verwendet, um Rentabilitätstrends für dasselbe Unternehmen im Zeitverlauf oder gegenüber ähnlichen Unternehmen in derselben Branche zu vergleichen.
Ist das Nettoeinkommen dasselbe wie der Cashflow?
Nein. Das Nettoeinkommen ist eine periodengerechte Buchhaltungszahl, die nicht zahlungswirksame Posten wie Abschreibungen enthalten kann und Investitionsausgaben oder Veränderungen des Betriebskapitals nicht direkt widerspiegelt, sodass es sich erheblich von den tatsächlich generierten Barmitteln eines Unternehmens unterscheiden kann.
Was ist eine gesunde Nettogewinnmarge?
Es gibt keinen einzigen universellen Richtwert für die Nettogewinnmarge; typische Margen variieren erheblich nach Branche, Wettbewerbsintensität und Geschäftsmodell. Die Nettomarge ist am aussagekräftigsten im Vergleich mit ähnlichen Unternehmen im selben Sektor oder mit der eigenen Entwicklung des Unternehmens im Zeitverlauf.
Quellenangaben
- Financial Accounting Standards Board (FASB). Accounting Standards Codification, Topic 225, Income Statement. fasb.org.
- U.S. Small Business Administration. Understanding financial statements. sba.gov.
- Brealey RA, Myers SC, Allen F. Principles of Corporate Finance. McGraw-Hill Education.
- Kieso DE, Weygandt JJ, Warfield TD. Intermediate Accounting. Wiley.